Frisch-Slutsky-paradigma

Frisch-Slutsky- paradigma on talouden suhdanteiden tutkimuksen paradigma , joka perustuu suhdanteen provosoivan shokin ja sen taloudessa leviämismekanismin väliseen eroon [1] . Paradigma on nimetty Ragnar Frischin ja Jevgeni Slutskin mukaan . Paradigma on yleisesti hyväksytty modernissa makrotaloudessa .

Kuvaus

Frisch-Slutsky-paradigma erottaa suhdannesyklin käynnistävän shokin ja mekanismin, jolla se etenee. Sokki on mikä tahansa tapahtuma, joka voi viedä talouden pitkän aikavälin tasapainosta . Sokki on ulkoinen tapahtuma, toisin sanoen itse talouden ulkopuolinen tapahtuma. Se ei seuraa sen sisäisistä prosesseista. Tästä syystä sokkeja on vaikea ennustaa pelkästään taloustietojen perusteella. Seuraavat tapahtumat voivat toimia esimerkkeinä tällaisista sokeista:

kauppasodat ja kauppasaarrot ( 1973 öljykriisi );
epidemiat ( COVID-19-pandemia );
luonnonkatastrofit ( San Franciscon maanjäristys (1906) ) jne.

Tämän seurauksena itse syklit näyttävät satunnaisen prosessin tulokselta. Niiden amplitudi ja jaksollisuus eivät noudata tiukkoja kaavoja, koska ne riippuvat vahingossa tapahtuvan eksogeenisen iskun voimakkuudesta ja ajasta. Siksi kirjallisuudessa on todettu, että termi "sykli" ei ole oikea. Olisi oikeampaa puhua talouden heilahteluista [2] ( englanniksi fluctuations ).

Toisin kuin shokki, sen leviämismekanismia voidaan tutkia, koska talouden rakenne on varsin universaali. Siksi eri makrotaloudellisten muuttujien vaihtelut ovat tasaisessa suhteessa. Tämän tosiasian ansiosta on mahdollista muotoilla sykliteorioita ja testata niitä dataa vastaan.

Järistykset eivät välttämättä ole seurausta suurista tapahtumista. Ne voivat myös olla seurausta pienempien tapahtumien lisäämisestä, jotka vahvistavat toisiaan [3] .

Slutskin kokeilu

Työskennellessään Neuvostoliiton rahoituksen kansankomissariaatin markkinatutkimusinstituutissa Slutsky teki seuraavan kokeen. Hän otti viimeiset numerot voittaneiden valtion obligaatioiden numeroista ja sai siten sarjan satunnaislukuja [4] [5] . Tätä sarjaa käyttäen hän laski juoksevan summan. Summattiin kymmenen numeroa, alkaen ensimmäisestä, sitten toisesta jne. Satunnaiset luvut toimivat iskujen analogeina tietyn ajanjakson ajan. Liukuvat keskiarvot piirrettiin kaavioon, joka muistutti useiden reaalitaloudellisten indikaattoreiden käyttäytymistä. Esimerkiksi englannin konjunktuurin indeksi 1855-1877. [6] [7]

Käyttö syklitutkimuksissa

Yksi ensimmäisistä Slutskin ideoita käyttävistä malleista on Ragnar Frischin kirjoittama , joten paradigma kantaa Frischin ja Slutskyn nimiä [8] .

Modernissa makrotaloudessa paradigmaa käyttivät ensimmäisenä Finn Kydland ja Edward Prescott rakentaessaan mallia todellisista suhdannevaihteluista [9] . Tästä tutkimuksesta he saivat Alfred Nobelin taloustieteen muistopalkinnon vuonna 2004. Reaalisen suhdannesuhdanteen teoriassa shokin lähde on satunnaiset vaihtelut kokonaistuottavuuden tai julkisten menojen välillä [10] .

\log A_{t}={\bar {A}}+gt+{\tilde {A_{t}}}

missä on kokonaistuottavuus; on kokonaistuottavuuden trendikomponentti; — kokonaistuottavuuden poikkeamat trendikomponentista. $A_t$ ${\bar {A_{t))}+gt$ ${\displaystyle {\tilde {A_{t))))$

Tekijän kokonaistuottavuuden poikkeamat trendikomponentista noudattavat ensimmäisen asteen autoregressiivistä prosessia :

{\displaystyle {\tilde {A_{t))}=\rho _{A}{\tilde {A))_{t-1}+\varepsilon _{A,t))

missä on autoregressiokerroin; - satunnainen virhe ( valkoinen kohina ). $\rho _{A}\in (-1,1)$ ${\displaystyle \varepsilon _{A,t))$

Valtion menojen vaihtelut voidaan esittää samalla tavalla.

Deterministiset teoriat

Taloustieteen historiassa on ollut deterministisiä sykliteorioita. Esimerkiksi Kondratjevin pitkien aaltojen teoria . Nämä teoriat yrittivät löytää syitä suhdannevaihteluille itse taloudesta eli selittää niitä pikemminkin endogeenisillä kuin eksogeenisillä syillä. Tällaisia teorioita pidetään vanhentuneina. 1980-luvulta lähtien on kehitetty moderneja endogeenisten syklien teorioita [11] , jotka sisältävät myös satunnaisuuden elementtejä, mutta niitä ei käytetä makrotaloudellisissa tutkimuksissa.

Katso myös

Kirjallisuus

Acemoglu D. et ai. Aggregaattivaihteluiden verkkoalkuperät // Econometrica . - 2012. - Vol. 80 , ei. 5 . - s. 1977-2016 .
Farmer REA Endogeenisten suhdannesyklien kehitys // Kansallinen taloustutkimuslaitos. - 2012. - Ei. w18284 .
Frisch, R. Etenemisongelmat ja impulssiongelmat dynaamisessa taloustieteessä. (Englanti) // Taloudellisia esseitä Gustav Cassellin kunniaksi. – 1933.
Jones C. Makrotaloustiede . - WW Norton & Company, 2014. - 640 s. - ISBN 978-0393923902 .
Mahon J., Davies Ph. Slutskyn merkitys . https://www.minneapolisfed.org . Federal Reserve Bank of Minneapolis (1. joulukuuta 2009). Käyttöönottopäivä: 19.10.2020.
Kydland, suomalainen E.; Prescott, Edward C. Aika rakentaa ja yhdistää vaihtelut // Econometrica . - 1982. - Voi. 50 , ei. 6 . - s. 1345-1370 . - doi : 10.2307/1913386 . — .
Romer D. Kehittynyt makrotaloustiede . - New York: McGraw-Hill, 2012. - 716 s. — ISBN 978-0-07-351137-5 .
Slutzky, E. Satunnaisten syiden summaus syklisten prosessien lähteenä // Econometrica . - 1937. - Voi. 5 , ei. 2 . — s. 105–146 .
Sørensen PB, Whitta-Jacobsen HJ Esittelyssä edistyneen makrotalouden: kasvu ja suhdannesyklit . - McGraw-Hill Education, 2010. - 848 s. — ISBN 978-0077117863 .
Lousa F. Jevgeni Slutskin panos talouden suhdanteiden analysointiin // Lehti-oppikirja "Economic School". - 1999. - Nro 5 . — s. 49–55 . (Venäjän kieli)