Stressitestit

Stressitestaus on testauksen  muoto, jolla määritetään järjestelmän tai moduulin vakaus, kun normaalin toiminnan rajat ylittyvät.

Ohjelmisto

Varusteet

Rahoitus

"Parhaan arvion" taloudellisten ennusteiden sijaan yritykset tai niiden sääntelijät suosivat stressitestausta, jossa tarkastellaan, miten rahoitusvälineet käyttäytyvät tietyssä stressitilanteessa, esimerkiksi:

• Mitä tapahtuu, jos osakemarkkinat romahtavat yli X % tänä vuonna?
• Mitä tapahtuu, jos BKT putoaa Z % tietyn vuoden aikana?
• Mitä tapahtuu, jos korot nousevat vähintään Y %?
• Entä jos puolet salkun instrumenteista irtisanotaan viiden vuoden kuluttua?
• Mitä tapahtuu, jos öljyn hinta nousee 200 prosenttia?

Tämäntyyppiset analyysit ovat yleistymässä, ja useat valtion elimet (kuten FSA Yhdistyneessä kuningaskunnassa) ja hallitustenväliset järjestöt (kuten EBA ja Kansainvälinen valuuttarahasto ) käyttävät sitä sääntelyvaatimuksena tietyille rahoituslaitoksille varmistaakseen, että riittävä pääoman allokaatio kattamaan mahdolliset tappiot, jotka aiheutuvat äärimmäisistä mutta uskottavista tapahtumista. Pääoman riittävyyden (riskisopeutetun) määritelmän painottamista on vahvistanut pankkilainsäädäntöön tehdyt muutokset ( Basel II ). Stressitestausmalleissa voidaan yleensä ottaa huomioon yksittäisten riskitekijöiden lisäksi myös erilaisten tapahtumien yhdistelmät. Yleensä on mahdollista testata tunnettujen historiallisten skenaarioiden ( kuten vuoden 1998 Venäjän maksukyvyttömyys ja 9/11 ) nykyistä vaikutusta kyseisen laitoksen likviditeettiasemaan.

Stressitestausmallit osoittavat, kuinka vakaa portfolio on ennusteiden toteuttamisessa, ja antavat käsityksen mahdollisista haavoittuvuuksista. Vaikka äärimmäisiä tapahtumia ei voida ennustaa, niiden vaikutusten tutkiminen organisaation suorituskykyyn auttaa ymmärtämään tilannetta.

Määritelmä stressitestit

Stressitestimalli määrittelee skenaarion, joka määrittää tietyn algoritmin avulla odotetun vaikutuksen salkun tuottoon, jos skenaario toteutuisi.

Skenaarioita on kolme päätyyppiä:

• Äärimmäiset tapahtumat: tapahtumana käytetään usein tapahtumaa, joka on jo tapahtunut historiassa.
• Risk Factor Shock: Minkä tahansa valitun riskimallin tekijän shokki käyttäjän määrittelemällä määrällä. Vaikutuskerroin pysyy ennallaan ja tuottoa arvioidaan riskitekijän assosiaatiokovarianssimatriisin avulla.
• Ulkoinen riskitekijä: Riskitekijä on mikä tahansa makrotaloudellinen indeksi (esim. öljyn hinta, kiinteistöjen hinnat) tai vakiintuneet indeksit (esim. valuuttakurssit).

Lokakuussa 2014 Euroopan keskuspankki päivitti stressitestausmetodologian lisäämällä jo käytössä oleviin menetelmiin kattavan kiinteistöjen arvon tarkastuksen kunkin pankin taseessa sekä arvioinnin pankkien varojen laadusta. Pankin lainasalkku eli asiakkailta lainattu raha, joka teoriassa pitäisi palauttaa, arvioitiin suurimmaksi omaisuuspaketiksi. Samalla näiden omaisuuserien arvo määritettiin ottaen huomioon, pystyykö pankki todella maksamaan tämän velan takaisin - konkurssin partaalla olevalle yritykselle myönnetty laina arvostettiin tervettä lainaa pienemmäksi. Lisäksi huomioitiin pankin lainaa myöntäessään saamien vakuuksien, kuten esimerkiksi asunnon, arvo asuntolainassa. [yksi]

Muistiinpanot

1. ↑ Eurooppalaisten pankkien stressitestin tulokset: 25:llä "epätyydyttävä" . Käyttöpäivä: 28. lokakuuta 2014. Arkistoitu alkuperäisestä 27. lokakuuta 2014. (määrätön)